Comment comprendre le problème des prêts subprime?

Examinez ce qu'est un prêt subprime. Bien que le préfixe sous signifie généralement ci - dessous, dans ce cas, il signifie supérieur ou supérieur au taux préférentiel ou au taux d'intérêt préférentiel. Le taux d'intérêt préférentiel est le taux d'intérêt facturé aux banques pour les prêts et ne reflète pas le taux typique d'un prêt hypothécaire personnel, bien que lorsque le taux préférentiel baisse, en particulier pendant plusieurs trimestres, et pour un montant important, d'autres taux d'intérêt suivent généralement la suite.. Cela signifie emprunteurs ont payé plus que les premiers taux d'intérêts, ce qui entraîne des paiements mensuels plus élevés.

Comprenez que tout le problème a commencé lorsque des personnes n'ayant pas les moyens de rembourser de l'argent ont été prêtées, annulant des décisions de prêt auparavant prudentes.

Notez qu'il existe de nombreuses mesures correctives qui peuvent éliminer les effets négatifs des prêts à risque. L'économie mondiale est à peu près stable et durable par rapport aux récessions précédentes. Bien que les paramètres du marché soient plus complexes qu'auparavant, il n'y a pas de solution miracle à la crise économique actuelle. Cependant, des règles simples de la macro-économie et de la micro-économie peuvent résoudre les problèmes.

Sachez qu'une tendance à la baisse des marchés financiers ne signifie pas effectivement que l'économie mondiale dans son ensemble est menacée.

Regardez l'historique des augmentations et des diminutions de la valeur de l'immobilier. C'est le cœur des problèmes actuels des prêts hypothécaires à risque, et voici une vue simplifiée des raisons pour lesquelles les sociétés de crédit émettent des prêts à risque à des acheteurs sous-qualifiés.

• Les valeurs immobilières ont augmenté plus rapidement que presque tout autre marché ou programme d'investissement au cours des 20 dernières années.
• Les gains moyens ont augmenté à un rythme assez constant (en moyenne) au cours des 40 dernières années.
• L'inflation et les faibles rendements des intérêts sur les autres investissements ne satisfaisaient pas les désirs de nombreux investisseurs pour des rendements plus élevés.
• Une perception que si les prêts hypothécaires à risque échouaient à un taux prévu, la revente de ces propriétés générerait des profits, et non des pertes, pour les investisseurs concernés.
• Il y a peut-être eu une pensée sous-jacente dans l'esprit de certains investisseurs selon laquelle le gouvernement interviendrait pour renflouer les acheteurs s'ils étaient confrontés à une forclusion, et dans une mesure limitée, cela s'est produit.

Tenez compte des facteurs ci-dessus, même s'ils ne doivent pas être considérés comme des faits dans tous les cas, et ils ne s'appliquent pas non plus à tous les cas. Les gens à la fois du côté acheteur de cette dynamique économique et du côté vendeur étaient trop confiants à la fois dans la montée continue des valeurs immobilières et des ventes, et ont supposé que les revenus augmenteraient sans une augmentation similaire du coût de la vie, ce qui permettrait à l'acheteur de gérer le coût élevé du prêt.

Regardez d'autres événements qui ont contribué à ce que l'acheteur ait moins de fonds disponibles pour effectuer ses versements hypothécaires chaque mois. Les prix de l'essence et des autres carburants ont augmenté régulièrement au cours des quatre dernières années, tout comme les prix des soins médicaux, des assurances, de l'éducation et des aliments. Cela pourrait être considéré comme un facteur contribuant à ce qu'un acheteur ait moins d'argent de son revenu mensuel à utiliser pour effectuer ses paiements hypothécaires.

Regardez le ralentissement du marché immobilier. Même dans les régions où les valeurs immobilières sont relativement stables, une situation inhabituelle sur le marché actuel (2007-2008), la plupart des marchés ont connu une baisse spectaculaire des ventes, de sorte que les acheteurs qui ont acheté une propriété profitent de la vigueur du marché. il y a quelques années, pour dégager un profit sur leur achat, les coûts des prêts dépassent l'appréciation de leur investissement, ce qui leur offre peu d'incitation à maintenir l'intégrité de leurs prêts.