Comment choisir un fonds obligataire?

Un fonds obligataire est un type de fonds commun de placement qui détient différentes obligations émises par des sociétés ainsi que par des gouvernements fédéral, étatiques et municipaux.

Vous avez peut-être entendu dire que placer une partie de vos investissements dans des obligations pour équilibrer votre portefeuille. Cependant, vous avez essentiellement besoin d'au moins 373000€ d'obligations pour couvrir les frais de transaction et assurer une diversification suffisante. Cependant, vous n'investissez peut-être pas encore à cette échelle. C'est là qu'interviennent les fonds obligataires. Un fonds obligataire est un type de fonds commun de placement qui détient différentes obligations émises par des sociétés ainsi que par des gouvernements fédéral, étatiques et municipaux. Avec un fonds obligataire, vous pouvez atteindre le même niveau de diversification avec un investissement initial inférieur. Choisissez le fonds obligataire qui vous convient en fonction de vos objectifs à court et à long terme et de votre stratégie d'investissement globale.

Partie 1 sur 3: définir vos objectifs d'investissement

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Établissez les raisons pour lesquelles vous voulez investir. Vous pouvez simplement vouloir épargner pour la retraite, ou vous pouvez avoir d'autres objectifs, comme acheter une maison ou épargner pour les dépenses universitaires de votre enfant. Chacune de ces raisons est un objectif distinct qui nécessitera une stratégie d'investissement différente.
- Faites une liste des raisons pour lesquelles vous souhaitez investir, puis hiérarchisez-les, en mettant les plus importantes ou les plus urgentes en premier. Vous pouvez ajuster ces priorités au fur et à mesure que vous continuez à créer votre plan d'investissement.
- Vos objectifs changeront probablement avec le temps et vous devrez ajuster votre plan d'investissement pour tenir compte de ces changements. Ne vous inquiétez pas d'essayer de prédire ces changements. Définissez vos priorités en fonction de vos besoins actuels.
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Déterminez un échéancier pour chacun de vos objectifs de placement. Pour certains de vos objectifs, vous aurez besoin de l'argent à relativement court terme. D'autres objectifs, comme l'épargne-retraite, sont généralement considérés comme des investissements à long terme.
- Par exemple, si vous souhaitez épargner pour un acompte sur une maison, vous devrez décider quand vous souhaitez acheter cette maison. Si vous avez 25 ans et que vous souhaitez acheter votre maison avant l'âge de 30 ans, cela serait considéré comme un investissement à très court terme.
- Le calendrier de vos objectifs de placement vous aidera à définir votre stratégie. Pour les investissements à court terme, vous souhaitez généralement rechercher un taux de rendement plus élevé. Les investissements à long terme peuvent tolérer un taux de rendement inférieur, car ces revenus seront composés au fil du temps.
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Calculez combien d'argent vous aurez besoin pour atteindre vos objectifs. Chacune de vos raisons d'investir aura un prix différent. Déterminez le montant dont vous aurez besoin et quand vous en aurez besoin, puis examinez votre budget et déterminez combien vous pouvez vous permettre de consacrer à cet objectif d'épargne particulier.
- Par exemple, si vous avez un total de 370€ chaque mois à investir, vous pouvez investir 260€ pour acheter une maison et les 110€ restants pour votre épargne-retraite. Ensuite, lorsque vous avez acheté votre maison, vous pouvez mettre la totalité des 370€ dans votre épargne-retraite.
- En règle générale, plus tôt vous aurez besoin d'argent, plus vous devrez investir mensuellement pour atteindre cet objectif. Si vous avez plusieurs objectifs de placement, placez moins d'argent dans des placements à long terme et davantage dans des placements à court terme jusqu'à ce que vous ayez atteint vos objectifs à court terme.
- Les fonds obligataires sont généralement mieux adaptés aux investissements à long terme, bien qu'ils puissent également fournir un revenu à court terme.
Chaque fonds obligataire a des objectifs fixés par le gestionnaire du fonds.
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Évaluez à quel point vous êtes à l'aise avec le risque. Bien que les obligations et les fonds obligataires soient généralement moins risqués que d'investir dans des actions, ils comportent toujours un certain risque inhérent. Comme pour tout investissement, il n'y a aucune garantie que vous obtiendrez un retour sur votre investissement.
- Votre tolérance au risque dépend de votre personnalité ainsi que de vos antécédents financiers et de votre forme physique. Si vous avez beaucoup d'argent pour «jouer», vous pouvez être à l'aise avec un risque important. Cependant, si vous vivez essentiellement de chèque de paie en chèque de paie, vous ne pouvez probablement pas vous permettre de perdre l'argent que vous investissez pour l'avenir.
Conseil: Le risque et le temps vont de pair. Les fonds qui offrent la possibilité d'un taux élevé de rendements à court terme comportent généralement également le risque le plus élevé. Les fonds les moins risqués ont tendance à offrir un retour sur investissement plus faible sur une longue période.

Partie 2 sur 3: sélectionner un fonds approprié

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Comparez les objectifs du fonds à vos propres objectifs d'investissement. Chaque fonds obligataire a des objectifs fixés par le gestionnaire du fonds. Pour trouver le fonds qui vous convient, recherchez-en un dont les objectifs correspondent étroitement à vos propres besoins d'investissement.
- Par exemple, si vous recherchez une croissance stable et à long terme afin de pouvoir épargner pour la retraite, vous voudrez peut-être rechercher un fonds obligataire conçu pour offrir aux investisseurs un taux de rendement fiable et relativement faible.
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Choisissez une cote de crédit qui correspond à votre niveau de risque préféré. Toutes les obligations sont notées en fonction de la fiabilité de la société ou de l'entité gouvernementale à rembourser le prêt que l'obligation représente. Des cotes de crédit plus élevées signifient généralement un taux de rendement plus faible, mais entraînent également un risque beaucoup plus faible de défaillance de l'emprunteur.
- Les fonds obligataires comprennent généralement des obligations avec une variété de notations de crédit, bien que la plupart des fonds bien gérés évitent les notations extrêmement basses. Le fonds lui-même, cependant, aura une notation globale basée sur la somme des notations de toutes les obligations du fonds.
Astuce: lorsque vous recherchez différents fonds obligataires, vous pouvez utiliser la cote de crédit que vous avez choisie pour limiter vos résultats de recherche aux fonds qui correspondent à votre tolérance au risque.
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Examinez la performance du fonds sur une période de plusieurs années. Un fonds obligataire qui a enregistré des rendements élevés au cours des derniers mois peut sembler attrayant. Cependant, les fonds à risque plus élevé peuvent avoir des rendements solides pendant quelques mois, suivis d'une forte baisse. L'examen de la performance à long terme du fonds est une meilleure indication de ce à quoi vous pouvez vous attendre si vous investissez dans ce fonds.
- Les statistiques de performance des fonds sont disponibles sur le site Internet du gestionnaire de fonds. Vous pouvez également trouver des données sur des sites Web de suivi des investissements, tels que Morningstar.
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Recherchez des fonds gérés activement pour vous protéger de la hausse des taux d'intérêt. Les gestionnaires actifs évaluent constamment l'économie et négocieront les actifs du fonds pour s'assurer que les investisseurs ne subissent pas de pertes importantes. Un fonds obligataire géré activement avec un historique de performance stable indique que le gestionnaire prend de bonnes décisions.
- Regardez en particulier comment le fonds obligataire se comporte en période de ralentissement économique. Si le taux de rendement reste élevé par rapport à d'autres fonds obligataires, vous disposez d'un fonds qui est probablement un bon investissement à long terme.
Vous pouvez acheter des actions de fonds obligataires par l'intermédiaire d'un courtier, mais vous devrez probablement payer des frais de courtage.
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Optez pour les ETF obligataires (fonds négociés en bourse) si vous appréciez la transparence. Les fonds obligataires ne sont pas tenus de répertorier les actifs spécifiques dans leurs fonds. Au lieu de cela, vous obtenez des chiffres globaux pour la cote de crédit et la valeur du fonds. Les ETF obligataires, quant à eux, fournissent aux investisseurs des informations spécifiques sur les différentes obligations incluses dans le fonds.
- Les ETF obligataires sont également un bon choix si vous prévoyez acheter et vendre souvent. La transparence vous permet de mieux évaluer les avoirs du fonds afin que vous puissiez prendre une décision sur l'opportunité de négocier vos actions.

Partie 3 sur 3: achat d'actions de fonds obligataires

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Achetez des placements à court terme directement auprès du gestionnaire de fonds. Si vous achetez des parts de fonds obligataires directement auprès de la société de gestion qui émet les obligations, vous n'avez pas à vous soucier des frais de courtage. Si vous prévoyez de trader souvent, cela peut vous faire économiser beaucoup d'argent.
- Lorsque vous décidez de vendre vos actions, vous pouvez simplement les revendre à la société obligataire, de sorte que vous n'avez jamais à vous soucier de l'existence d'un marché pour vos actions. Cela rend vos investissements extrêmement liquides, ce qui n'est généralement pas le cas avec les obligations.
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Utilisez un gestionnaire de fonds hybride si vous ne voulez pas être limité à une seule famille de fonds. Certains gestionnaires de fonds obligataires, tels que Fidelity et Vanguard, sont devenus des sociétés de services financiers à grande échelle. Ces gestionnaires hybrides proposent également des actions d'ETF et d'autres fonds obligataires émis par d'autres gestionnaires de fonds.
- Si vous optez pour un gestionnaire de fonds hybride, vous risquez de payer des frais plus élevés pour les actions d'un fonds émis par un concurrent. Cependant, ils peuvent toujours être un bon choix si vous souhaitez conserver vos actions pendant une période plus longue et ne prévoyez pas de négocier très souvent.
Astuce: Si vous utilisez un gestionnaire de fonds hybride, attendez-vous à obtenir les meilleurs taux et promotions si vous achetez des actions de leurs fonds propriétaires. Certains peuvent même n'offrir aucun frais sur les fonds qu'ils gèrent.
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Passez par un courtier si vous envisagez de conserver vos actions à plus long terme. Vous pouvez acheter des actions de fonds obligataires par l'intermédiaire d'un courtier, mais vous devrez probablement payer des frais de courtage. Cependant, si vous ne prévoyez pas acheter et vendre vos actions fréquemment, ces frais seront minimes. Dans cette situation, vous pouvez trouver un courtier plus pratique, surtout si vous avez déjà des investissements et que vous ne voulez pas garder une trace de plusieurs comptes de placement différents.
- Les maisons de courtage ont également tendance à offrir une plus grande variété de fonds que les autres. Un gestionnaire de fonds dispose généralement d'une sélection limitée de fonds autres que ceux qu'il gère, le cas échéant.
- Les courtiers en ligne disposent également de ressources et d'informations importantes qui peuvent être précieuses pour les investisseurs débutants. Avec un courtier en ligne, vous pouvez généralement effectuer la grande majorité de vos recherches sur les fonds à partir de la plate-forme elle-même.
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Créez un compte de trading si vous n'en avez pas déjà un. Que vous ayez choisi une société de courtage ou un gestionnaire de fonds, le processus de création d'un compte de trading peut généralement être effectué en ligne en 10 à 15 minutes. Sur le site Web de l'entreprise, recherchez un lien sur la page d'accueil pour créer un compte.
- Vous devrez fournir certaines informations personnelles, ainsi que des détails sur le type de compte que vous souhaitez ouvrir.
- Liez votre compte bancaire à votre compte de placement et transférez de l'argent pour couvrir votre achat initial d'actions. Différentes entreprises exigent des montants différents que vous devez déposer pour approvisionner initialement votre compte.
Conseil: Bien que la configuration de votre compte en ligne ne prenne que quelques minutes, le virement bancaire peut prendre de 1 à 3 jours ouvrables afin que vous puissiez effectuer votre achat initial.

Choisissez le fonds obligataire qui vous convient en fonction de vos objectifs à court et à long terme et de votre stratégie d'investissement globale.
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Exécutez votre transaction pour le montant d'argent que vous souhaitez investir. Commencez par rechercher le nom ou l'abréviation du téléscripteur du fonds dans lequel vous souhaitez acheter des actions. Ensuite, vous préciserez le montant que vous souhaitez investir. Contrairement à l'achat d'actions, lorsque vous achetez des actions dans un fonds obligataire, vous indiquez le montant total que vous souhaitez dépenser, et non le nombre d'actions que vous souhaitez.
- Votre transaction aura le statut «en attente» jusqu'à ce que le fonds rapporte la valeur quotidienne de sa part à la fin de la journée de négociation. Après cela, vous saurez combien d'actions votre argent a réellement achetées.
- Cela peut prendre jusqu'à 3 jours ouvrables pour que la transaction soit «réglée» ou complétée. Après cela, vous verrez vos parts de fonds sur votre compte.

Conseils

Si vous débutez dans l'investissement, envisagez de travailler avec un conseiller financier pour vous aider à définir vos objectifs et faire correspondre vos niveaux de risque préférés aux produits d'investissement qui répondront à vos objectifs.

Mises en garde

Cet article traite du choix d'un fonds obligataire sur le marché américain. Si vous souhaitez investir dans un autre pays, consultez un conseiller financier local pour explorer vos options.

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