Comment démarrer les options de trading?

Les risques associés au trading d'options — Dans ce livre, vous en apprendrez plus sur la terminologie des options, les différents types d'options que vous pouvez négocier, l'exercice et le règlement d'options, les considérations fiscales pour les traders d'options et les risques associés au trading d'options.

Une option est un contrat qui stipule que vous avez le droit d'acheter ou de vendre un actif à un certain prix à tout moment avant une certaine date, mais vous n'êtes pas obligé de le faire. Les options sont séparées en «appel» et «mettre». Avec une option d'achat, vous avez le droit d'acheter un actif à un certain prix avant une date donnée. Vous achèteriez cette option si vous vous attendiez à ce que la valeur de l'actif augmente avant cette date, de sorte que vous puissiez l'acheter à moindre coût. Une option de vente est le contraire. Vous achetez le droit de vendre un actif, ce qui serait utile si vous pensiez que le prix de cet actif chuterait avant une date donnée. C'est le processus de base pour le trading d'options, bien qu'en pratique il soit très complexe et extrêmement risqué. Si vous êtes intéressé par cet investissement à haut risque,assurez-vous de prendre le temps de vous renseigner et d'investir uniquement avec du capital-risque.

Partie 1 sur 4: Comprendre les options

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Sachez quelles sont les options. Les options sont des contrats qui confèrent à leur détenteur le droit d'acheter ou de vendre un titre sous-jacent à un prix fixe (le «prix d'exercice») dans un délai déterminé (le «terme»). Le prix d'exercice peut être inférieur ou supérieur au prix actuel du titre sous-jacent (le «prix du marché»). Une option, tout comme une action ou une obligation, est un titre. Les options sont négociées sur une bourse aux États-Unis ou achetées / vendues à un courtier étranger. Alors qu'une option permet de tirer parti de leur trésorerie (une option contrôle une plus grande valeur des actions), elle présente un risque élevé car elle finit par expirer.
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Comprenez les risques du trading d'options. Les options peuvent être achetées de manière spéculative ou comme couverture contre les pertes. Les achats spéculatifs permettent aux traders de gagner beaucoup d'argent, mais seulement s'ils peuvent prédire correctement l'ampleur, le moment et la direction du mouvement de prix du titre sous-jacent. Cela ouvre également ces traders à des pertes importantes et à des commissions commerciales élevées. Cela rend les options de trading risquées, en particulier pour les traders novices.
- Cependant, les options peuvent également être utilisées comme stratégie pour protéger vos investissements. Par exemple, vous pouvez acheter une option de vente pour vendre vos actions d'une action si vous craignez que le prix baisse soudainement. Cette méthode d'utilisation des options est quelque peu sûre, car vous ne risquez que de perdre le prix du contrat.
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Lisez et comprenez le livret intitulé «Caractéristiques et risques des options standardisées». Ce livret a été rédigé conformément à la réglementation SEC. Les sociétés de courtage distribuent le livret à ceux qui ouvrent un compte de négociation d'options. Dans ce livre, vous en apprendrez plus sur la terminologie des options, les différents types d'options que vous pouvez négocier, l'exercice et le règlement d'options, les considérations fiscales pour les traders d'options et les risques associés au trading d'options.
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Comprenez les types de métiers de base. Il existe deux principaux types de transactions sur options: les appels et les options de vente. Les deux représentent le droit d'acheter ou de vendre un titre à un certain prix dans une période de temps définie. Plus précisément, les deux types sont:
- Un «appel» est l'option ou le droit, mais pas l'obligation, d' acheter un actif à un certain prix dans une période de temps spécifique. L'acquéreur d'un call s'attend à ce que le prix de l'action sous-jacente augmente pendant la durée de l'option. Par exemple, l'acheteur achète un appel sur un stock avec une grève de 75€. L'acheteur prévoit que le stock augmentera (disons à 78€ par action), mais il pourra acheter ces actions pour 75€ S'il le souhaite, il peut se retourner et vendre ces actions pour 78€, en réalisant un profit. Sinon, l'acheteur perdrait le coût de l'offre d'achat.
- Un «put» est l'option ou le droit, mais pas l'obligation, de vendre un actif à un certain prix dans une période de temps spécifique. L'acquéreur d'un put s'attend à ce que le prix de l'action sous-jacente baisse pendant la durée de l'option. Dans ce cas, l'acheteur peut forcer le souscripteur (vendeur) du contrat d'option de vente à acheter l'actif au taux prédéfini.
- Vous pouvez ouvrir une position avec l'achat ou la vente d'un call ou put, la clôturer en prenant l'action contraire, l'exercer ou la laisser expirer.
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Apprenez à parler. Recherchez la terminologie du trading d'options, organisez les termes dans une feuille de calcul, imprimez-les et commencez à étudier. Voici quelques termes très basiques:
- Un «détenteur» est quelqu'un qui a acheté une option.
- Un «écrivain» est quelqu'un qui a vendu une option.
- Un «prix d'exercice» est le prix auquel l'actif sera acheté ou vendu (selon qu'il s'agit d'un call ou d'un put). Il s'agit du prix auquel le cours d'une action doit dépasser (pour les appels) ou descendre (pour les put) avant qu'une option puisse générer un profit.
- La «date d'expiration» est la date convenue à laquelle le propriétaire de l'option doit exercer son droit d'acheter ou de vendre le titre sous-jacent. Une fois cette date atteinte, l'option expire et le titulaire perd son droit.
- «In the money» est une expression utilisée pour indiquer que le prix de marché de l'actif est supérieur au prix d'exercice (s'il s'agit d'un appel) ou inférieur au prix d'exercice (s'il s'agit d'un put).
- «Out of the money» est une expression utilisée pour indiquer que le prix de marché de l'actif est inférieur au prix d'exercice (s'il s'agit d'un appel) ou supérieur au prix d'exercice (s'il s'agit d'un put).

Partie 3 sur 4: Premiers pas avec les options de trading.

Partie 2 sur 4: Se préparer à négocier des options

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Ouvrez un compte de courtage. Si vous souhaitez échanger des options, vous devrez ouvrir une maison de courtage pour saisir vos transactions - cela peut être en ligne avec des sites comme www.iqoptionsbid.com ou même un compte traditionnel avec un courtier. Assurez-vous de bien comprendre ce qu'implique l'ouverture d'un compte de courtage avant de le faire.
- Comparez les commissions sur le trading d'options entre différentes maisons de courtage. Certaines entreprises n'offrent même aucune commission sur le trading d'options.
- Faites des recherches en ligne et lisez les critiques des sociétés de courtage qui figurent sur votre liste restreinte. Apprenez des erreurs des autres pour ne pas avoir à les répéter.
- Méfiez-vous des sites et des plates-formes de trading frauduleux. Effectuez toujours des recherches approfondies sur une plate-forme avant de déposer de l'argent. Évitez les plateformes avec des critiques négatives ou des activités frauduleuses signalées.
- Un compte cash ne permettra que les achats d'options pour ouvrir une position. Si vous souhaitez vendre une option pour ouvrir un compte sans avoir l'actif sous-jacent, vous avez besoin d'un compte sur marge.
- Si vous décidez de négocier en ligne, assurez-vous que votre courtage en ligne accepte des modes de paiement sûrs tels qu'une passerelle de paiement sécurisée par carte de crédit ou un système de paiement tiers tel que skrill, PayPal, payoneer, bitcoin, etc.
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Obtenez l'approbation pour échanger des options. Vous devrez obtenir l'approbation de votre maison de courtage avant de pouvoir commencer à acheter et à vendre des options. Les sociétés de courtage gérant le compte fixent des limites basées sur l'expérience et l'argent du compte, et chaque société a ses propres exigences visant à s'assurer que le client sait ce qu'il fait. Vous ne pouvez pas écrire d'appels couverts sans compte d'options. Les sociétés de courtage veulent s'assurer que les clients comprennent les risques avant de négocier.
- La souscription d'achat couverte impliquait la vente du droit d'acheter vos actions à un prix d'exercice pendant la durée de l'option. L'acheteur a le droit, pas le vendeur. Le stock doit être dans le compte de courtage et ne peut pas être vendu ou transféré tant que l'appel est en cours.
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Comprendre l'analyse technique. Les options sont généralement des placements à court terme, vous rechercherez donc dans un proche avenir les mouvements de prix du titre optionnel pour obtenir un rendement sain. Pour bien prévoir ces mouvements de prix, vous devrez comprendre les bases de l'analyse technique.
- Renseignez-vous sur les niveaux de support et de résistance. Ce sont des points où le stock tombe rarement en dessous (support) ou monte au-dessus (résistance). Le support est le niveau auquel des achats importants de titres ont eu lieu dans le passé. La résistance est le niveau de prix auquel des ventes importantes du titre ont eu lieu dans le passé.
- Comprenez l'importance du volume. Quand une action évolue dans une direction particulière avec beaucoup de volume derrière elle, cela signifie généralement une tendance forte et peut être une opportunité de gagner de l'argent.
- Comprenez les modèles de graphiques. L'histoire a tendance à se répéter, même avec les cours des actions. Il y a des modèles spécifiques que vous devriez rechercher dans le mouvement du prix des actions qui peuvent indiquer où le prix se dirige.
- En savoir plus sur les moyennes mobiles. C'est souvent le cas lorsque le cours d'une action passe au-dessus ou en dessous d'une moyenne mobile spécifique des prix précédents. Une moyenne mobile sur 30 jours est considérée comme plus fiable qu'une moyenne mobile sur 10 jours.

C'est le processus de base pour le trading d'options, bien qu'en pratique il soit très complexe et extrêmement risqué.

Partie 3 sur 4: Premiers pas avec les options de trading

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Commencez par «le commerce du papier». Évitez la tentation de risquer votre argent durement gagné sur une technique que vous venez d'apprendre. Au lieu de cela, optez pour la pratique ou le commerce de papier. Entrez les métiers «fictifs» à l'aide d'un tableur ou d'un logiciel de trading pratique. Ensuite, évaluez vos retours pendant au moins quelques mois. Si vous faites un retour décent, travaillez lentement votre chemin vers le vrai trading.
- Le trading sur papier n'est pas le même que le trading réel car il n'y a pas de pression psychologique ou de commissions impliquées. C'est un bon moyen d'apprendre la mécanique, mais pas un prédicteur de résultats réels.
- Le trading d'options réel est très risqué et peut entraîner des pertes importantes pour le trader. Ne négociez qu'avec de l'argent que vous pouvez vous permettre de perdre.
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Utilisez des ordres limités. Évitez de payer les prix du marché pour les options, car le prix d'exécution peut être plus élevé que prévu. Au lieu de cela, nommez votre prix avec des commandes limitées et maximisez votre retour.
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Réévaluez périodiquement votre stratégie. Déterminez si vous pouvez faire quelque chose pour améliorer votre rendement. Apprenez de vos erreurs, mais répétez également vos stratégies réussies. Et gardez votre stratégie ciblée; les traders se concentrent sur quelques positions plutôt que sur la diversification. Vous ne devriez pas avoir plus de 10% de votre portefeuille de placements en options.

Partie 4 sur 4: Passer au trading d'options avancé

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Rejoignez un forum en ligne de traders d'options partageant les mêmes idées. Si vous vous lancez dans des techniques avancées de trading d'options, vous constaterez que la précieuse source d'informations (et de support, après des pertes déchirantes) est un forum en ligne de traders comme vous. Trouvez un forum pour apprendre des succès et, malheureusement, des échecs des autres.
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Envisagez d'autres stratégies de trading d'options. Une fois que vous avez effectué des transactions réussies, vous pouvez être approuvé pour des stratégies de négociation d'options plus complexes. Cependant, commencez également par les négocier sur papier. Cela vous permettra de les réaliser plus facilement en trading réel.
- L'une de ces stratégies est le «straddle», qui consiste à négocier les deux côtés du marché, en achetant une option de vente et d'achat avec à la fois le même prix d'exercice et la même date d'échéance, afin de limiter votre exposition. Cette stratégie est plus efficace lorsque le marché monte et descend, plutôt que dans une seule direction. Il court également le risque qu'un seul côté puisse être exercé.
- Une stratégie similaire est le «strip», qui est comme le straddle, mais qui est une stratégie «baissière» avec le double de la puissance de gain sur un mouvement de prix à la baisse. Il est similaire au straddle dans son exécution, mais avec deux fois plus d'options achetées à la baisse (options de vente).
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Renseignez-vous sur les Grecs. Une fois que vous avez maîtrisé le trading d'options simples et que vous avez décidé de passer à un trading d'options plus complexe, vous devez vous renseigner sur les soi-disant «Grecs». Ce sont des mesures que les traders d'options utilisent pour maximiser leurs rendements.
- Delta - le montant d'un prix d'option se déplace par rapport au mouvement de prix de l'actif sous-jacent. Une option avec un delta de 0,5 aura un mouvement de moitié de celui de l'actif sous-jacent. Si l'action bouge de 0,70€, le prix de l'option évoluera de 0,40€
- Gamma - le taux que le delta changera en fonction d'une variation de 0,70€ du cours de l'action.
- Theta - la soi-disant «décroissance temporelle» du prix de l'option. Il mesure à quel point le prix se détériore à mesure que l'option se rapproche de l'expiration.
- Vega - le montant que le prix de l'option changera en fonction de la volatilité de l'actif sous-jacent.

Que vous avez décidé de passer à un trading d'options plus complexe — Une fois que vous avez maîtrisé le trading d'options simples et que vous avez décidé de passer à un trading d'options plus complexe, vous devez vous renseigner sur les soi-disant «Grecs».

Conseils

N'échangez jamais avec de l'argent que vous ne pouvez pas vous permettre de perdre.
Si vous négociez sur marge, soyez toujours prêt pour un appel de marge.
Il est utile d'avoir un compte sur marge si vous souhaitez vendre des appels non couverts ou écrire des options de vente. Sinon, vous ne pouvez acheter que des options et émettre des appels couverts. Cependant, selon le montant des liquidités et des actions de votre compte, il se peut que vous n'ayez pas l'autorisation de négocier sur marge.
Pratiquez le trading sur papier avant de risquer votre argent.
Ne consacrez jamais plus de 10% de votre épargne aux options de trading.

Mises en garde

Méfiez-vous particulièrement du trading d'options binaires, sauf si vous êtes un trader très expérimenté. Les options binaires devraient être considérées par les inexpérimentés comme de simples jeux de hasard.
Comme pour tout commerce, les options comportent des risques. Il est possible que vous perdiez tout l'argent que vous consacrez au trading d'options.

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